Om incitament betalas eller ges till – eller betalas av – en tredje part måste avgiften/kommissionen eller naturaförmånen vara utformad för att höja kvaliteten på den berörda fondverksamheten/tjänsten. Den får inte heller hindra att fondbolaget agerar i andelsägarnas/kundens intresse.Nedan hittar du information om vilka former av incitament som förekommer i Fondbolagets verksamhet.

Swedbank Robur Fonder AB:s ersättningspolicy och ersättningsregelverk (IPAM) är utformat med målsättning att regelverket ska främja en sund och effektiv riskhantering, samt motverka ett risktagande som är oförenligt med Roburs fonders riskprofil och fondbestämmelser. Ersättningspolicyn och tillämpningen av denna är vidare utformad så att Robur kan uppfylla sin skyldighet att agera i fondandelsägarnas intresse

IPAM är Roburs diskretionära rörliga ersättningsprogram är baserat på kvantitativa (finansiella) och kvalitativa (icke-finansiella) kriterier. Syftet med IPAM är att uppmuntra medarbetarna (eller fondförvaltarna) till extraordinära insatser till gagn för Roburs fondandelsägare. Vid bedömningen av den anställdes (eller fondförvaltarnas) resultat ska både finansiella (kvantitativa) och icke-finansiella (kvalitativa) kriterier beaktas. Rörlig ersättning utgår endast om kvantitativa mål avseende avkastning eller kvalitativa mål avseende fondens långsiktiga hållbara strategiska förflyttning är uppfyllda. En hållbar strategisk förflyttning är enligt Robur en förutsättning för att nå en långsiktig finansiell hållbar avkastning. Det innebär att maximal avkastning inte kan genereras om inte både avkastningsmålen och hållbarhetsmålen har tagits i beaktnin

Ersättningspolicy (pdf)

Information om vilka former av incitament som förekommer

Investering i andra fonder

Om fonden investerar i fonder som förvaltas av Fondbolaget kompenseras fonden för den fasta förvaltningsavgiften och eventuell prestationsbaserad avgift i den underliggande fonden. När Fondbolagets så kallade fond-i-fonder investerar i fonder som förvaltas av andra förvaltare (externa förvaltare) kompenseras fonden för den avgift som respektive extern förvaltare definierar som den fasta förvaltningsavgiften i den underliggande fonden (ofta kallad "management fee"). Fondbolaget har träffat avtal med vissa externa förvaltare om att Fondbolaget ska erhålla en viss andel av de fasta förvaltningsavgifter som belöper på de investeringar som fonderna gör i de externa förvaltarnas fonder. Genom detta får Fondbolaget kompensation för en del av de förvaltningsavgifter som fondbolaget ersätter fonden för.

Distributörer

Fondbolaget använder sig av distributörer för förmedling av fondbolagets fonder. Dessa distributörer erhåller förmedlingsersättning enligt ett med Fondbolaget ingånget distributionsavtal. Ersättningen utgår med ett belopp som beräknas som en procentsats av förvaltningsavgiften och uppgår till mellan 10 och 90 procent av denna avgift.

Du som kund betalar endast förvaltningsavgift till Fondbolaget enligt den procentsats som framgår av informationsbroschyren för respektive fond. Den ersättning som distributören erhåller medför ingen ytterligare kostnad för dig. När en kund förvärvar en fond genom Swedbank AB eller Sparbankerna informeras kunden om ovan beskrivna incitament. När en kund förvärvar Fondbolagets fonder genom en från Swedbankkoncernen utomstående distributör har denna distributör enligt distributionsavtalet och lag att självständigt redovisa de incitament distributören erhåller från Fondbolaget.

Diskretionär portföljförvaltning

Swedbank Robur tillhandahåller diskretionär portföljförvaltning och får enligt lag inte ta emot och behålla ersättning från någon annan än kunden inom ramen för investeringstjänsten, med undantag för vissa mindre icke-monetära ersättningar se nedan.

Mindre icke-monetära ersättningar

Utöver vad som informerats ovan kan Swedbank Robur vid tillhandahållande av diskretionär portföljförvaltning, komma att ta emot mindre icke-monetära ersättningar från en tredje part som är utformade för att höja kvaliteten på den berörda tjänsten och som inte hindrar Fondbolaget att ta tillvara kundernas intresse. Sådana mindre icke-monetära ersättningar kan, såsom följer av Finansinspektionens föreskrifter, till exempel vara dokumentation om finansiella instrument eller investeringstjänster som är av allmän karaktär eller anpassade efter en kunds omständigheter, deltagande i konferenser, seminarier och andra informationsevenemang gällande egenskaper hos finansiella instrument eller viss investeringstjänst samt representation upp till ett rimligt värde.

Ytterligare information

Närmare upplysningar om incitament lämnas av din kontaktperson eller Compliance på Swedbank Robur Fonder AB.

Utgångspunkten är att alla fel ska rättas och att fondbolaget ska kompensera fonden och andelsägarna så att de försätts i samma situation som om felet aldrig hade inträffat. Kompensation till andelsägarna utgår i form av likvida medel eller nya andelar i fonden och förutsatt att kompensationen överstiger 100 kr.

För att kompensation ska utgå görs emellertid alltid en bedömning av fondbolaget om felet anses vara materiellt. Vid materiella fel ska fonden och andelsägarna alltid kompenseras om de har påverkats negativt. Fel i fondandelsvärde som inträffat på grund av att fondbolaget åsidosatt sina skyldigheter, såsom vid felaktig avgiftsberäkning eller vid placeringar av fondens medel i strid med lag eller fondbestämmelser, ska alltid betraktas som materiella.

I bedömningen av om andra fel än de som nämns ovan är materiella eller inte ska hänsyn tas till hur stora kurssvängningarna (volatiliteten) normalt är i fonden. Ju mindre svängningar fonden haft i fondandelsvärdet, desto mindre fel bör betraktas som materiella. Toleransnivåerna för hur stora felen ska vara för att anses materiella utgår från fondens riskkategori (skala 1-7). Fondens riskkategori anges i fondens faktablad och speglar fondens känslighet för kurssvängningar på marknaden. Normalt har en aktiefond en högre riskkategori och därmed högre volatilitet än exempelvis en räntefond, vilket resulterar i en högre toleransnivå.